- 客观案例题
题干:某玉米合作社担心未来玉米价格下行,决定向保险公司购买期货价格保险产品,为玉米价格投保。保险产品标的为大连商品交易所玉米C1901合约价格,承保目标价格1800元/吨,保险期为60天,投保数量10000吨,保险赔付条件为:当到期日C1901合约收盘价低于目标价格时,保险公司向合作社赔付差额部分。保费为50元/吨,其中政府补贴40元/吨。保险公司为对冲自身所面临的风险,向某期货经营机构购买场外期权产品。据此回答以下问题。
题目:期货经营机构采取Delta中性的风险管理策略对冲场外期权的风险,C1901价格为1800元/吨时,应()手C1901合约。 - A 、买入500
- B 、买入5000
- C 、卖出500
- D 、卖出5000
扫码下载亿题库
精准题库快速提分
参考答案
【正确答案:C】
当C1901价格为1800元/吨时,看跌期权为平值期权,看跌期权Delta值约为-0.5,为保持Delta值中性,期货经营机构应卖出C1901合约。卖出数量为:0.5×10000/10=500手。
您可能感兴趣的试题
- 1 【判断题】期货公司及其他期货经营机构、非期货公司结算会员、期货保证金存管银行提供虚假申请文件或者采取其他欺诈手段隐瞒重要事实骗取期货业务许可的,撤销其期货业务许可,没收违法所得。
- A 、正确
- B 、错误
- 2 【判断题】期货经营机构的相关期货业务许可被注销的,中国期货业协会注销该机构中从事相应期货业务的期货从业人员的从业资格。
- A 、正确
- B 、错误
- 3 【单选题】期货公司及其他期货经营机构、非期货公司结算会员、期货保证金存管银行提供虚假申请文件或者采取其他欺诈手段隐瞒重要事实骗取期货业务许可的,撤销其期货业务许可,( )。
- A 、处以违法所得5倍罚款
- B 、处以违法所得3倍罚款
- C 、没收违法所得
- D 、处以违法所得4倍罚款
- 4 【单选题】期货公司及其他期货经营机构、非期货公司结算会员、期货保证金存管银行提供虚假申请文件或者采取其他欺诈手段隐瞒重要事实骗取期货业务许可的,撤销其期货业务许可,( )。
- A 、处以违法所得5倍罚款
- B 、处以违法所得3倍罚款
- C 、没收违法所得
- D 、处3万以下罚款
- 5 【客观案例题】期货经营机构采取Delta中性的风险管理策略对冲场外期权的风险,C1901价格为1800元/吨时,应()手C1901合约。
- A 、买入500
- B 、买入5000
- C 、卖出500
- D 、卖出5000
- 6 【客观案例题】期货经营机构采取Delta中性的风险管理策略对冲场外期权的风险,C1901价格为1800元/吨时,应()手C1901合约。
- A 、买入500
- B 、买入5000
- C 、卖出500
- D 、卖出5000
- 7 【多选题】在“保险+期货”业务中,期货经营机构为对冲价格下降风险,可以在场内采取的操作策略是()。
- A 、买入标的期货
- B 、买入看跌期权
- C 、卖出看跌期权
- D 、卖出标的期货
- 8 【客观案例题】期货经营机构采取Delta中性的风险管理策略对冲场外期权的风险,C1901价格为1800元/吨时,应()手C1901合约。
- A 、买入500
- B 、买入5000
- C 、卖出500
- D 、卖出5000
- 9 【客观案例题】期货经营机构采取Delta中性的风险管理策略对冲场外期权的风险,C1901价格为1800元/吨时,应()手C1901合约。
- A 、买入500
- B 、买入5000
- C 、卖出500
- D 、卖出5000
- 10 【判断题】期货经营机构不得利用本机构或客户资产,向不具备相关专业能力或未提供相应服务的第三方支付咨询费、顾问费、服务费等费用。 ()
- A 、正确
- B 、 错误